投行罚单第二季！证监会密集出手( 二 ) _投行

责令改正+限制业务活动3个月
13名人员遭点名
11月25日，证监会同步挂出了对华金证券的罚单。来看此次监管对华金证券投行业务的检查情况：

文章插图

经查，华金证券存在以下违规行为：一是投资银行类业务内部控制不完善。存在内控组织架构不健全、对投行项目团队管控不力、合规人员配备不足、未严格落实收入递延支付机制、“三道防线”关键节点把关失效等问题；二是廉洁从业风险防控机制不完善；未按廉洁从业规定聘请第三方机构。
其中，华金证券在吉林碳谷碳纤维股份有限公司向不特定合格投资者公开发行股票并在精选层挂牌、江苏中成紧固技术发展股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市、上海香溢花城长租公寓资产支持计划、锦州市国有资本投资运营（集团）有限公司2020年非公开发行公司债券等项目中，尽职调查明显不充分，但质控、内核未予以充分关注。
对此，证监会对华金证券采取责令改正的行政监管措施。2022年11月25日至2023年2月24日期间，暂停华金证券公司保荐和公司债券承销业务。
“双罚制”下，相关个人也一同遭罚。此次监管点名的华金证券相关人员共计13人，其中时任总经理、时任分管投行业务高管、时任内核负责人、时任质控部门负责人4人，因对相关违规行为负有责任，被采取监管谈话措施的决定。监管点名的4个项目中，担任项目负责人、保荐代表人等6人被分别采取监管谈话、警示函等措施。
同时，涉及廉洁从业风险防控不到位的问题，债券业务事业部部门负责人及两名债券业务事业部员工被认为负有直接责任，被采取责令改正的行政监督管理措施。
看门人职责亟待压严压实
从此次证监会专项检查的目标来看，多为近年来投行业务发展规模较大的头部券商或业务创新较多、项目特色明显的中小券商，投行业务具有代表性。而8家券商中仅有1家情节轻微“幸免于难”，其余7家均查出不同程度的问题。
前期，证监会曾公布对民生证券、华安证券、联储证券、国泰君安、招商证券5家的行政监管措施。其中民生证券、联储证券、国泰君安被责令改正，华安证券、招商证券被出具警示函。
值得关注的是，近期监管并未公布对华龙证券的最新罚单。不过，今年6月，证监会对华龙证券采取监管谈话的决定，其违规问题与监管专项检查的主题一致。

文章插图

证监会指出，华龙证券存在以下违规问题：投资银行类业务内部控制不完善，内控制度体系不健全、落实不到位，内控组织架构混乱，“三道防线”关键节点把关失效等。二是廉洁从业风险防控机制不完善，未完成廉洁从业风险点的梳理与评估，聘请第三方廉洁从业风险防控不到位。
另外，因涉及蓝山科技案，华龙证券在2021年11月被罚没450万元，两名保代分别被处50万元罚款。
今年5月，证监会在系统内印发《证券公司投资银行类业务内部控制现场检查工作指引》。通过确立常态化的现场检查制度，进一步传导监管压力，明确监管重点，督促证券公司高度重视投行内控制度建设及运行效果，充分发挥好内控机制的制衡作用。
彼时，证监会有关部门指出：从近年来查处的投行业务违法违规情况看，投行内控存在制度不健全、落实不到位等多方面问题。甚至存在个别证券公司投行部门与质控部门人员交叉任职、业务部门人员擅自删减内核意见等严重情形，内控机制流于形式。